青年創(chuàng)業(yè)沒有抵押物，銀行不放貸，“怎么破”？
宜信公司創(chuàng)始人、CEO唐寧給出了最務實的解決方案——創(chuàng)新的債務融資方式以及在不同成長階段進行相應的股權融資。
唐寧指出，從創(chuàng)業(yè)的角度上來看，小微企業(yè)有抵押物的場景確實不多，但是現在有了創(chuàng)新的做法——用數字資產評估。例如，宜信的商通貸、商超貸都是與擁有數據的企業(yè)和擁有數據的平臺合作，這些數據可以用來識別小微企業(yè)的信用。通過對于數字化資產的評估來解決信貸中的抵押物不足的問題，可以說是很創(chuàng)新的邏輯。另外，宜信創(chuàng)新了小微租賃的模式。例如，小微企業(yè)主要提供洗車服務、美容服務，可以先通過這種租賃設備的方式進行起步。還有一個思路是股權融資，在企業(yè)成長的不同階段，天使投資人、VC、PE都可以介入幫助企業(yè)一起成長。
日前，《中國青年創(chuàng)業(yè)現狀報告（2016）》在京發(fā)布。報告指出，創(chuàng)業(yè)中小企業(yè)的自身產品和服務，是企業(yè)是否可以存活的根本。相比之下，資金很重要，但并不是最大的問題?，F在的創(chuàng)業(yè)，尤其是燒錢模式，部分違背了商業(yè)本質且不可持續(xù)。
調查顯示，創(chuàng)業(yè)啟動資金10萬元以下的占六成，初始資金的支出大都用于場地的租賃和購置方面，真正用于生產經營的資金比較有限。從創(chuàng)業(yè)者后續(xù)資金來源來看，雖然經營性收入占據一定比重，但仍難以支持大部分企業(yè)項目的發(fā)展，資金主要還是依靠自有資金和他人資金，以及向金融機構融資的方式來滿足。
從融資渠道來看，青年創(chuàng)業(yè)者融資時優(yōu)先考慮向銀行或信用社貸款，但由于缺乏合適的抵押品導致貸款較難。另外，貸款辦理時間、還款期限和貸款利率等都在一定程度上超出了青年創(chuàng)業(yè)者的承受范圍。
如今，移動技術、云計算、大數據等科技手段可以幫助無法獲得傳統(tǒng)金融服務的中小企業(yè)享受到更可及、更方便、更友好、更經濟的金融服務。宜人貸于2013年推出了全球首個移動借款App，幫助眾多工薪階層和兼職創(chuàng)業(yè)者便捷地獲取資金，這是金融科技支持創(chuàng)新經濟的重要體現。
對于現在是否是創(chuàng)業(yè)寒冬或資本寒冬的話題，唐寧表示，“很多領域（例如健康醫(yī)療、教育、互聯網+、消費升級）一點都不冷，也看不到冬天。問題的關鍵是，創(chuàng)業(yè)企業(yè)究竟服務什么樣的客戶，以及客戶如果需求提高了，企業(yè)有沒有提高供給的能力。此外，企業(yè)從小到大的發(fā)展需要一定時間，創(chuàng)業(yè)初期是很微觀層面的事，與宏觀經濟發(fā)展態(tài)勢的聯系也并不是極為緊密。
從投資人的角度，唐寧也給出了建議，“沒有與時間做朋友的邏輯是根本沒法做創(chuàng)業(yè)企業(yè)的早期投資的。”唐寧指出，投資人希望通過參與創(chuàng)業(yè)投資和股權資產獲得兩位數復利疊加的回報，風險就是時間比較長。所以，如果說過去是屬于P2P的十年，那么未來將是屬于FOF母基金的十年。